QuantSoar

Macro-risico uitgelegd

Aandelenkoersen bewegen niet geïsoleerd. Elk bedrijf wordt beïnvloed door rentes, inflatie, geopolitieke risico's en toeleveringsketenrisico's.

Rentevoeligheid

Wanneer de Fed de rente verhoogt, worden groeiaandelen met toekomstige kasstromen doorgaans harder geraakt dan waarde-aandelen.

  • High (>60): Tech, biotech, high-growth companies
  • Moderate (30-60): Industrials, healthcare, financials
  • Low (<30): Utilities, consumer staples, REITs

Geopolitiek risico

Bedrijven met toeleveringsketens geconcentreerd in specifieke regio's lopen een hoger risico bij handelsconflicten of sancties.

  • High (>60): Semiconductor, energy with Middle East exposure
  • Moderate (30-60): Multinationals with China revenue
  • Low (<30): Domestic services, local utilities

Inflatiebestendigheid

Inflatie vreest marges weg. Bedrijven die kosten kunnen doorberekenen aan consumenten of die tastbare activa bezitten, zijn doorgaans inflatiebestendiger.

  • High (>60): Luxury brands, essential consumer goods
  • Moderate (30-60): General industrials, retailers
  • Low (<30): Commodity producers, low-margin services